ANovo, leader du service après-vente des technologies numériques de Télécommunication et Multimédia, annonce le projet de renforcement de sa structure financière suite à la renégociation de sa dette bancaire restructurée. Dans le contexte actuel de crise financière et de resserrement du crédit, le Groupe a signé avec les banques créancières un accord visant à réduire sa dette et consolider son bilan. Le Conseil d'administration du 27 novembre 2008 a validé l'ensemble de l'opération qui prévoit que :
- des créances, d'une valeur de 15 ME, soient acquises au 19 décembre 2008 par Genesis Partners, Société en cours de constitution regroupant les principaux Managers du Groupe avec le concours d'un investisseur privé,
- l'Assemblée Générale des actionnaires, prévue le 27 janvier 2009, se prononce sur une augmentation de capital de 15 ME réservée à Genesis Partners et réalisée par compensation de créances,
- le prix de souscription, déterminé sur la base de la moyenne du cours de l'action ANovo à la clôture sur les 4 séances ayant précédé le Conseil d'administration du 27 Novembre 2008, soit 0,12 euro par action nouvelle,
- la dette restructurée, ainsi réduite de plus d'un tiers, s'élèverait alors à 26,7 ME et serait rééchelonnée (conditions inchangées soit Euribor 3 mois +200bp) sur 6 ans, avec une première échéance de 2 ME en septembre 2009 puis de 4,5 ME, 5 ME, 5,5 ME, 6 ME et 3,7 ME de 2010 à 2014.
Si cette opération avait été réalisée au 30 septembre 2008, le ratio dette nette / fonds propres du Groupe aurait été de 0,9, au lieu de 1,6 publié.
A l'issue de cette augmentation de capital, Genesis Partners détiendrait 47,8% du capital d'ANovo. En conséquence, l'opération est soumise à l'obtention préalable d'une dérogation à l'obligation de déposer un projet d'offre publique d'achat par l'Autorité des Marchés Financiers.
Le Conseil d'administration a également décidé de proposer à l'Assemblée Générale l'attribution gratuite de deux catégories de BSA à l'ensemble des actionnaires. La possession de 5 actions donnerait le droit de souscrire :
- pendant un an, à une action nouvelle à un prix d'exercice de 0,08 euro,
- puis, pendant les 6 mois suivants, à une seconde action nouvelle à un prix d'exercice de 0,12 euro.
En cas d'exercice de la totalité des BSA par les actionnaires, Genesis Partners détiendrait alors 39,5% du capital d'ANovo.
Le prix de souscription de l'augmentation de capital réservée et les conditions d'exercice des BSA feront l'objet d'une attestation d'équité par le cabinet APLITEC, représenté par Monsieur Gérard Leplé, en qualité d'expert indépendant.
L'opération demeure par ailleurs soumise au visa de l'Autorité des Marchés Financiers sur un prospectus établi conformément à la réglementation applicable.
Par ailleurs, afin de réduire l'écart existant entre le cours actuel (0,11 euro) et la valeur nominale de l'action (0,40 euro), ces opérations devront être précédées d'une réduction de la valeur nominale de l'action à 0,05 euro.
Enfin, les opérations de regroupement d'une nouvelle action pour 20 actions anciennes seront mises en µuvre dans les délais prévus par l'Assemblée Générale Mixte du 17 janvier 2008. Les conditions de l'augmentation de capital réservée et de l'attribution gratuite des BSA seront ajustées en conséquence.
En complément de ces opérations, le Conseil d'Administration a décidé la constitution d'un Fonds Commun de Placement d'Entreprise dédié pour offrir aux salariés de la Société la possibilité de "participer au capital dans des conditions favorables".
Pour conclure, l'opération proposée à l'Assemblée Générale du 27 Janvier 2009 aurait "l'avantage à la fois de sécuriser la trésorerie du Groupe, de renforcer son bilan - en particulier vis à vis de ses principaux clients et fournisseurs - et de le doter d'un actionnaire de référence, associé au Management du Groupe, désireux d'accompagner sa croissance rentable sur le long terme".
(c) Boursier.com - Les informations rédigées par la rédaction de Boursier.com sont réalisés à partir des meilleures sources, même si la société Boursier.com ne peut en garantir l'exhaustivité ni la fiabilité. Ces contenus n'ont aucune valeur contractuelle et ne constituent en aucun cas une offre de vente ou une sollicitation d'achat de valeurs mobilières ou d'instruments financiers. La responsabilité de la société Boursier.com et/ou de ses dirigeants et salariés ne saurait être engagée en cas d'erreur, d'omission ou d'investissement inopportun.