(AOF) - Express Scripts a décidé de lancer une contre-offre sur Caremark afin de créer un leader des prestations de santé. Express Scripts propose pour chaque action Caremark 29,25 dollars en numéraire plus 0,426 action Express Scrpts, soit l'équivalent de 58,50 dollars par action pour un total de 26 milliards de dollars. Cette offre représente une prime de 15% par rapport à la proposition en actions de CVS, numéro deux du secteur, au cours du 15 décembre. La prime atteint 22% par rapport au cours de Caremark le 1er novembre. En cas de réalisation de la fusion, les actionnaires de Caremark détiendraient 57% du nouveau groupe, et ceux de Express Scripts 43%. Express Scripts compte finaliser l'opération au troisième trimestre 2007. Le groupe table sur 500 millions de dollars de synergies annuelles. Le rachat devrait avoir un impact neutre sur le BPA de l'année suivant la fusion, puis un effet très positif ensuite. Hors frais liés à la fusion, l'opération serait relutive dès la première année.