(AOF) - Un consortium mené par Texas Pacific Group et Kohlberg Kravis Roberts va lancer une offre sur TXU, numéro un de l'énergie au Texas, pour 45 milliards de dollars. Les actionnaires du producteur et distributeur d'électricité se verront offrir 69,25 dollars par titre, soit une prime de 15% par rapport au cours de clôture de vendredi dernier. Le montant de l'opération tient compte de la dette. Si l'opération est réalisée, il s'agira du plus important LBO réalisé par des fonds d'investissement. Les dirigeants de TXU ont accepté les termes de l'offre. Le Conseil de TXU dispose cependant de 50 jours pour étudier d'éventuelles offres concurrentes.Les deux meneurs de jeu au sein de cette gigantesque opération, Texas Pacific Group et Kohlberg Kravis Roberts, investiraient directement 5 milliards de dollars,aux côtés de quatre banques d'investissement venues les épauler à hauteur de 3,5 milliards, selon l"Agefi". Le groupe texan devrait réaliser 2,6 milliards de dollars de bénéfices en 2006, soit une hausse de 51% par rapport à 2005. Il compte 2,2 millions de clients. Dans un communiqué, la direction de TXU a précisé qu'elle retirerait sa candidature pour la construction de huit centrales électriques à charbon au Texas, si l'opération était concrétisée. La capitalisation boursière du texan atteint 32 milliards de dollars, et la dette 12 milliards.