ALCAN rejette de nouveau l'offre d'ALCOA

07/06/2007 - 09:46 - Option Finance

(AOF) - Alcan a de nouveau rejeté l'offre d'achat qui lui a été présentée par Alcoa pour 28,3 milliards de dollars. Alcoa propose pour chaque titre Alcan 58,60 dollars en numéraire et 0,4108 action Alcoa. Selon le porte-parole du groupe canadien, la "valeur reste inadéquate". En effet, l'offre s'élève à 74,97 dollars contre un cours de clôture, hier, de 83,45 dollars. Toutefois, on ignore encore si le groupe canadien a trouvé un chevalier blanc. L'offre d'Alcoa court jusqu'au 10 juillet. Le titre Alcan cède 0,95% à 61,51 euros à Paris. Le Conseil d'administration du producteur canadien d'aluminium avait jugé, le 23 mai dernier, l'offre de son concurrent américain "inadéquate à plusieurs égards et contraire aux intérêts des actionnaires d'Alcan". On prête au groupe, depuis, l'intention de chercher un chevalier blanc. BHP Billiton et Rio Tinto sont souvent cités. Le groupe dit aujourd'hui "examiner toutes les options pour maximiser la valeur pour l'actionnaire" sans pour autant citer le nom d'un autre repreneur potentiel. Si Alcoa parvenait à finaliser son offre sur Alcan, le nouveau groupe afficherait une capacité de 21,5 millions de tonnes métriques d'alumine et de 7,8 millions de tonnes métriques d'aluminium. En 2006, Alcoa et Alcan ont réalisé un chiffre d'affaire total de 54 milliards de dollars. Le nouveau groupe issu du rapprochement serait présent dans 67 pays, avec 188 000 employés. Alcoa évalue les synergies annuelles à 1 milliard de dollars, avant impôts, dès la troisième année après le bouclage de l'opération. (A.C-F)