HUNTSMAN : le fonds Apollo Management aurait surencherit

09/07/2007 - 14:50 - Option Finance

(AOF) - Décidément, Huntsman suscite des convoitises. Le fond d'investissement Apollo Management a en effet relevé son offre d'achat sur le groupe chimique américain à 6,5 milliards de dollars (hors reprise de dettes) selon le "Wall Street Journal". Appolo démontre là sa volonté de l'emporter face au chimiste néerlandais Basell. Le fonds américain, via sa filiale Hexion Speciality Chemicals, s'apprêterait à offrir 28 dollars par action, soit le dernier cours de l'action Huntsman à la clôture vendredi. Il y a une quinzaine de jours, Huntsman avait accepté l'offre de rachat de son concurrent néerlandais Basell pour environ 5,6 milliards de dollars, dette comprise. Elle valorisait le groupe chimique américain à 25,25 dollars (hors reprise de dette). La semaine dernière, Appolo Management a dévoilé une offre supérieure. Elle valorisait le groupe chimique américain à 27,25 dollars par titre, soit deux dollars de plus que Basell. Hexion avait proposé de payer la moitié de l'indemnité de rupture de 200 millions de dollars prévu dans l'accord conclu entre Huntsman et Basell. Huntsman, basée à Salt Lake City et Houston, est l'un des spécialistes mondiaux des pigments et composés chimiques. Ses principaux clients sont les secteurs de l'automobile, du textile et de l'agriculture. De son côté, Basell, ancienne coentreprise de BASF et Royal Dutch Shell, est notamment le premier producteur mondial de polypropylène, plastique utilisé dans l'industrie automobile ou l'emballage. Le groupe, dont le siège social est à Hoofdorp, aux Pays-Bas, emploie 6.000 salariés répartis dans 26 pays et a dégagé en 2006 un chiffre d'affaires de 6,7 milliards d'euros. dollars par titre, soit deux dollars de plus que Basell.