EURAZEO prêt pour de nouveaux incestissements

07/12/2006 - 17:36 - Option Finance

(AOF) - Eurazeo gagne 0,87% à 104,80 euros après la cession de ses participations dans Fraikin et Eutelsat pour un total de 954 millions d'euros. Interrogé par la presse, Patrick Sayer, président du directoire de la société d'investissement a souligné qu'Eurazeo disposait d'une capacité financière de 2 milliards d'euros et a confirmé son intérêt pour le pôle environnement de Suez s'il était à vendre. Selon lui, la capacité d'investissement du groupe lui permet de se porter seul candidat pour la partie française de la filiale de Suez et en association avec un partenaire pour la totalité de la filiale. Eurazeo serait également séduit par la Fnac dans le cas où PPR la mettait en vente ou Redcasts, la filiale de vente par correspondance de PPR. Eurazeo a reçu une offre de CVC Capital Partners sur Fraikin Froupe qui valorise le loueur de camion à 1,35 milliard d'euros, ce qui correspond à un prix par action de 14 euros. Elle représente pour Eurazeo, qui détient 55% du capital, un produit de cession de 340 millions d'euros, soit 3,4 fois l'investissement initial et un taux de rendement interne (TRI) de plus de 35% sur la période mars 2003-février 2007. La réalisation de la transaction est prévue au cours du premier trimestre 2007. Par ailleurs, la vente des 25,5% d'Eurazeo dans Eutelsat Communications s'est faite au prix de 15,70 euros par action. Cela représente pour la société d'investissement un montant de 862,7 millions d'euros.