(AOF / Funds) - L'indice " Lyxor Hedge Fund ", qui mesure les performances des stratégies de gestion alternative, a enregistré une hausse de 1,05% en juillet. Il gagne désormais 1,54% depuis le 1er janvier. 12 des 14 stratégies prises en compte dans cet indice ont fini le mois en territoire positif, emmenées par les stratégies CTA long terme (+3,17%), L/S Equity Statistical Arbitrage (+2,14%) et L/S Equity Market Neutral (+1,77%). Selon Lyxor, les hedge funds ont bénéficié de l'absence de chocs violents pendant cette période.
Long/Short Equity Market Neutral : Stratégie qui consiste essentiellement à acheter des actions et des dérivés présentant un potentiel d'appréciation et à vendre celles dont on anticipe qu'elles vont se déprécier tout en neutralisant de manière structurelle les risques du marché des actions Long/Short Equity Statistical Arbitrage : Stratégie qui consiste essentiellement à investir dans certaines actions et à en vendre d'autres à découvert. L'approche de sélection des titres se fonde en général sur l'analyse quantitative des fondamentaux ou des cours, ou d'une association des deux. Cette stratégie vise en général à offrir une exposition limitée aux risques du marché des actions. CTA : Stratégie qui vise à exploiter les fluctuations de cours des marchés des obligations, des actions, des changes et des matières premières à l'aide de modèles de trading systématique. AUT/ACT